Las tarjetas con cashback prometen devolverte un porcentaje de todo lo que gastas, pero casi ninguna publicidad menciona el número que decide si el beneficio vale algo: el tope mensual. En Pesos Listos abrimos los términos y condiciones de ocho programas vigentes en México y encontramos topes que van de $850 a $3,000 al mes, y porcentajes que solo aplican a categorías muy acotadas. Estas son las tarjetas con cashback que sí pagan, y las que solo lo anuncian.
Lo esencial en 30 segundos
- El tope mensual va de $850 a $3,000 entre los programas que sí lo publican. Hey Banco y Santander no publican un tope en pesos.
- El porcentaje “hasta X%” casi nunca aplica a todo. HSBC One Plus paga 5%, pero solo en cinco categorías; Santander llega a 6% únicamente en farmacias.
- Para tocar el tope tendrías que gastar entre $30,000 y $300,000 al mes, según el programa. Para la mayoría de la gente el tope no es el problema: el problema es el porcentaje efectivo.
- Un solo pago tardío borra meses de bonificación. Con $8,000 de gasto mensual al 1%, ganas $80; una comisión por atraso cuesta hasta $464.
- Nu no tiene cashback, según su propio folleto informativo. BBVA tampoco: da puntos, que es otra cosa, y por eso no entra en la lista de tarjetas con cashback.
- No hay criterio del SAT que diga si el cashback de una persona física es ingreso acumulable. Es una zona gris real, no un dato que nos falte.
Cómo funciona el cashback en México, paso a paso
El cashback en México es una bonificación que el emisor te devuelve por usar su tarjeta. A diferencia de un descuento en caja, no lo paga el comercio: lo paga el banco o la financiera, con cargo a lo que gana por las comisiones de intercambio y por los intereses de quienes no pagan de contado.
El mecanismo de las tarjetas con cashback tiene siempre las mismas cuatro piezas, y conviene revisarlas en ese orden antes de contratar. Si además te interesa que la tarjeta no cobre anualidad, tenemos el comparativo de tarjetas de crédito sin anualidad.
- El porcentaje. Cuánto te devuelven por peso gastado, y en qué categorías.
- El tope. El máximo que te pueden acreditar en un periodo. Es la pieza que casi nunca aparece en la publicidad.
- Las exclusiones. Meses sin intereses, disposiciones de efectivo, apuestas, impuestos y transferencias quedan fuera en prácticamente todos los programas.
- La acreditación. Cuándo llega y en qué forma: saldo a favor, bonificación en el estado de cuenta o puntos.
La gráfica muestra el porcentaje que cada emisor declara en su propio documento. Los dos números más altos —6% de Santander y 5% de HSBC One Plus— son también los más acotados: aplican solo a categorías específicas, no a tu gasto general.
El tope de cashback: el número que casi nadie lee
El tope de cashback es el límite que el emisor pone a lo que te puede devolver en un periodo. Está en los términos y condiciones, casi nunca en el anuncio, y define el techo absoluto del beneficio de las tarjetas con cashback.
Vexi y Plata Plus encabezan con $3,000 al mes. HSBC 2Now es el más bajo, con 850 puntos por periodo, equivalentes a $850. RappiCard fija $1,500 y se reserva la facultad de ampliarlo hasta $5,000 a su discreción, lo cual significa que no puedes contar con esa cifra.
Ahora el giro que cambia la lectura. Si divides el tope entre el porcentaje, obtienes cuánto tendrías que gastar al mes para alcanzarlo.
Con Plata Card al 0.5% general necesitarías gastar $200,000 mensuales para tocar su tope de $1,000. Con RappiCard al 1%, $150,000. Para la inmensa mayoría de los hogares mexicanos, el tope nunca se alcanza, y por eso enfocarse en él es mirar el lugar equivocado.
Los dos programas donde el tope sí es alcanzable son los de HSBC: One Plus con $30,000 de gasto mensual en sus cinco categorías, y 2Now con $42,500 de gasto general. Ahí el tope es una restricción real y hay que tenerla en cuenta.
Comparativa: las 8 tarjetas con cashback, con su documento y su fecha
Todos los datos de estas tarjetas con cashback salen de los términos y condiciones, del folleto informativo o de la tabla de costos publicados por el propio emisor, consultados el 4 de septiembre de 2026. Donde el emisor no publica el dato, lo decimos.
| Programa | Emisor y figura jurídica | Bonificación | Tope | Anualidad | CAT sin IVA (vigencia) |
|---|---|---|---|---|---|
| HSBC 2Now | HSBC México, S.A., Institución de Banca Múltiple. Banca múltiple. | 2% en todas las compras, en puntos canjeables por saldo | 850 puntos por periodo (sobre $42,500 de compras) | $0 | 88.3% (calc. 10-mar-2026, vigente al 10-sep-2026) |
| HSBC One Plus | HSBC México, S.A., Institución de Banca Múltiple. | 5% en restaurantes, entretenimiento, viajes, salud y compras en el extranjero | $1,500 al mes (sobre $30,000 de compras) | No declarada en los términos del programa | No declarado en ese documento |
| RappiCard | Banco Mercantil del Norte, S.A., Institución de Banca Múltiple (Banorte). | 1% general, 3% dentro de la app Rappi, 5% con Rappi Pro Black | $1,500 por periodo, ampliable a $5,000 a discreción del emisor | $0 | 101.4% (7-jun a 6-dic-2026) |
| Vexi Campeón | GRIBMA, S.A.P.I. de C.V. Sociedad mercantil inscrita en el padrón de entidades supervisadas por la CNBV. | 2% en comercios participantes, 3% en restaurantes, 5% en streaming | $3,000 al mes | $0 | 48.20% (calc. 31-dic-2025, vigente al 31-dic-2026) |
| Plata Card | Banco Plata, S.A., Institución de Banca Múltiple en proceso de autorización de inicio de operaciones, según su propio folleto. | 0.5% general; 1% para clientes Plus; hasta 15% en comercios socios | $1,000 al mes; $3,000 para Plus | $199 sin IVA | 163.88%, sin fecha de cálculo ni vigencia declaradas |
| Santander LikeU | Banco Santander México, S.A., Institución de Banca Múltiple. | 6% farmacias, 5% restaurantes, 4% telecomunicaciones, 1% supermercados | No publicado en la página del programa | $0 con $200 de compras al mes | 90.6% — vigencia vencida el 30-jun-2026 |
| Hey Banco Recompensas | Banco Regional, S.A., Institución de Banca Múltiple, Banregio Grupo Financiero. | 1% general; 2% en comercios digitales participantes | 1% de tu línea de crédito al mes: cambia con cada cliente | $600 sin IVA (el programa la exige) | 64.3% — vigencia vencida el 30-jun-2025 |
| Klar Platino | Klar Technologies, S.A. de C.V., S.F.P. Sociedad financiera popular. | Hasta 6% por categoría, según su página comercial. Los términos vigentes no están publicados. | No confirmado en documento vigente | $1,500 más IVA | 85.0% (calc. 1-may-2026, vigente al 1-nov-2026) |
Dos hallazgos incómodos salen de la tabla. Plata Card publica un CAT de 163.88% sin fecha de cálculo ni vigencia, algo que la metodología del CAT de Banxico no contempla; si no sabes leer ese número, empieza por cómo leer el CAT de una tarjeta de crédito. Y dos bancos —Santander y Hey Banco— siguen publicando programas de bonificación con CAT cuya vigencia ya venció, uno en junio de 2026 y el otro en junio de 2025.
Cashback vs puntos: por qué no son lo mismo
La discusión de cashback vs puntos no es semántica: cambia cuánto vale realmente el beneficio. El cashback se acredita como dinero —saldo a favor o bonificación en tu estado de cuenta— y lo puedes usar en lo que quieras. Los puntos se canjean dentro de un catálogo, a un tipo de cambio que fija el emisor y que puede modificar.
BBVA es el ejemplo claro. Su programa de Puntos BBVA convierte un porcentaje del consumo en puntos canjeables por productos en comercios afiliados, no en dinero en tu estado de cuenta. Banco del Bajío llama “Cash Back” a su programa, pero el documento describe una bonificación en puntos, con tope de 65,000 puntos al año.
Hay un matiz legal interesante. El artículo 3, fracción XII de la Ley para la Transparencia y Ordenamiento de los Servicios Financieros excluye expresamente de la definición de “medio de disposición” a los emitidos al amparo de programas de lealtad que no sean convertibles a moneda de curso legal. Es decir: la propia ley reconoce que unos puntos que no se convierten en pesos son otra categoría.
Regla práctica para comparar tarjetas con cashback: si el beneficio no se puede convertir en pesos sin pasar por un catálogo, no es cashback, y su valor depende de decisiones que el emisor puede cambiar. Los puntos también caducan: entre 12 y 36 meses según el programa.
La cuenta que de verdad importa
Aquí está el problema de fondo de las tarjetas con cashback en México. El beneficio es un porcentaje pequeño de tu gasto; el costo de un tropiezo es un porcentaje enorme de tu saldo. Las dos cifras juegan en ligas distintas.
Con $8,000 de gasto mensual al 1%, ganas $80. Un solo pago tardío cuesta hasta $464: casi seis meses de bonificación. Y si dejas $10,000 revolviendo, los intereses de un mes con RappiCard son $598 y con Klar $1,026.
Dicho de forma directa: el cashback solo existe para quien paga el saldo completo cada mes. Para quien revuelve, no es un beneficio, es un descuento sobre una factura que ya era mucho mayor. Ese es el filtro que decide si unas tarjetas con cashback te sirven o no. Según Banxico, con datos a diciembre de 2025, el 58.7% de los tarjetahabientes en México paga el total; el otro 41.3% no.
Un segundo cálculo que casi nadie hace: contra la inflación. El INPC del INEGI reportó una inflación anual de 3.12% en la segunda quincena de julio de 2026. Un cashback de 1% no compensa la pérdida de poder adquisitivo: las tarjetas con cashback dan un descuento sobre el consumo, no un rendimiento. Si buscas rendimiento real, la comparación correcta está en CETES contra SOFIPO contra pagaré bancario.
Si de todos modos vives en la app de Rappi
Hay un caso donde la aritmética sí funciona: cuando ya concentras un gasto recurrente en un ecosistema que paga más dentro de él. RappiCard paga 3% dentro de su app y 1% fuera, la emite un banco múltiple, no cobra anualidad y su CAT de 101.4% está vigente hasta el 6 de diciembre de 2026. Si pagas de contado cada mes y ya usabas Rappi, el 3% es real.
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Si tu gasto está repartido y no vives en una sola app, HSBC 2Now paga 2% sobre todo sin anualidad, y es el porcentaje general más alto que localizamos documentado en términos y condiciones. Ahí el tope de $850 sí puede alcanzarte.
Cashback y el ISR: la zona gris que nadie te explica
Aquí está el diferenciador de este artículo, y la respuesta honesta es que no hay respuesta cerrada. La relación entre el cashback y el ISR de una persona física que usa tarjetas con cashback no está resuelta por la autoridad fiscal mexicana.
Buscamos expresamente criterios normativos y no vinculativos del SAT y reglas de la Resolución Miscelánea Fiscal, y no existe ninguno que trate el cashback de tarjetas para personas físicas. Eso no es un hueco de nuestra investigación: es un vacío normativo real.
Los dos polos del argumento son estos. Por un lado, el artículo 90 de la Ley del ISR define el ingreso de forma amplísima: obliga al pago del impuesto por los ingresos obtenidos “en efectivo, en bienes, devengado, en crédito, en servicios o de cualquier otro tipo”. Leído literalmente, cualquier dinero que llegue a tu bolsa cabe ahí.
Por el otro, la lógica económica dice que una bonificación del propio emisor reduce el costo de usar su servicio: no es un ingreso nuevo, es un menor gasto. Esa es exactamente la lectura que la ley reconoce del lado de las personas morales, donde el artículo 25, fracción I permite deducir “las devoluciones que se reciban o los descuentos o bonificaciones que se hagan en el ejercicio”.
Del lado del emisor, entonces, el tratamiento es claro: bonificación deducible en ISR, con el efecto correspondiente en IVA que regula el artículo 7 de la Ley del Impuesto al Valor Agregado para devoluciones, descuentos y bonificaciones. Del lado del tarjetahabiente persona física, no hay pronunciamiento.
Nuestra lectura, dicha como lo que es —una interpretación, no una autoridad—: para montos de cashback de un consumidor ordinario, la posición de menor riesgo es tratarlo como una bonificación que reduce el precio de lo consumido y no como ingreso acumulable. Quien reciba cantidades significativas o las use en su actividad empresarial hace bien en consultarlo con su asesor fiscal antes de la declaración anual.
Tus derechos cuando el emisor cambia las reglas
Este es el punto débil de todos los programas que revisamos: las ocho tarjetas con cashback se reservan el derecho de modificar o cancelar el programa cuando quieran. Y la ley financiera no los obliga a darte el mismo aviso previo que sí exige para las comisiones.
El artículo 7 de la Ley para la Transparencia y Ordenamiento de los Servicios Financieros te permite terminar el contrato sin cargo si no aceptas un aumento de comisiones, con 30 días naturales de aviso previo. Pero ese derecho está escrito para comisiones, no para programas de lealtad, y ahí queda el hueco.
Donde sí tienes piso firme es en la Ley Federal de Protección al Consumidor. Su artículo 48 obliga a que la publicidad de promociones indique con claridad las condiciones y el plazo de duración de lo ofrecido, y el artículo 50 te permite exigir el cumplimiento de lo ofrecido, aceptar un equivalente o pedir la rescisión si el proveedor no cumple. Un anuncio de “hasta 6% de cashback” que oculta el tope es material para una queja ante PROFECO.
Preguntas frecuentes
¿Cuál es la mejor tarjeta con cashback en México?
Depende de dónde gastas: no hay unas tarjetas con cashback que ganen para todos. Para gasto general documentado en términos y condiciones, HSBC 2Now con 2% y tope de $850 al mes. Para categorías específicas, HSBC One Plus con 5% y tope de $1,500. Para quien concentra su gasto en la app de Rappi, RappiCard con 3%.
¿Nu tiene cashback?
No. Su folleto informativo vigente del 3 de junio al 7 de octubre de 2026 no menciona ningún programa de bonificación. Su propuesta es cero comisiones, no devolución de dinero. Klar sí anuncia bonificaciones, y lo revisamos en la reseña de Klar. El detalle está en nuestra reseña de Nu México.
¿El cashback aplica a compras a meses sin intereses?
Prácticamente nunca. RappiCard, HSBC, Vexi y Klar excluyen expresamente los meses sin intereses de la bonificación. También quedan fuera las disposiciones de efectivo, las apuestas, el pago de impuestos y las transferencias.
De hecho, los meses sin intereses quedan fuera de casi todos los programas.
¿El cashback caduca?
Los que se acreditan como saldo, normalmente no. Los que llegan en puntos, sí: HSBC fija 12 meses desde la fecha de corte y Hey Banco 24 meses desde la acreditación. Los puntos de BBVA vencen entre 13 y 24 meses según el tipo de tarjeta.
¿Conviene pagar una anualidad para tener cashback?
Haz la división antes de firmar: anualidad entre doce, dividido entre el porcentaje. Con Klar Platino ($1,500 más IVA y hasta 6%) necesitarías unos $2,417 mensuales de gasto en las categorías premiadas solo para empatar. Con Hey Banco ($600 sin IVA y 2%), $2,500 al mes en comercios digitales.
¿Puedo tener varias tarjetas con cashback a la vez?
Puedes, y para el gasto es incluso eficiente usar varias tarjetas con cashback, cada una en su mejor categoría. El riesgo es operativo: más fechas de corte, más probabilidad de un pago tardío que borra el beneficio de todo el año. Si apenas empiezas, revisa primero cómo elegir tu primera tarjeta de crédito.
Cómo verificamos esto
Los porcentajes, topes, exclusiones, anualidades y CAT de las tarjetas con cashback de este artículo provienen de los términos y condiciones, folletos informativos y tablas de costos publicados por cada emisor, consultados el 4 de septiembre de 2026. No tomamos ninguna cifra de comparadores, blogs ni notas de prensa.
Los datos de mercado provienen del Reporte de Indicadores Básicos de Tarjetas de Crédito de Banxico con datos a diciembre de 2025, y la inflación del boletín del Índice Nacional de Precios al Consumidor del INEGI de la segunda quincena de julio de 2026.
El marco legal se verificó en el texto vigente de la Ley para la Transparencia y Ordenamiento de los Servicios Financieros, la Ley Federal de Protección al Consumidor y la Ley del Impuesto sobre la Renta publicadas por la Cámara de Diputados, además de la Circular 21/2009 de Banxico para la metodología del CAT.
Lo que no pudimos verificar y por eso no afirmamos. No conseguimos abrir el contrato del programa de cashback de Stori, así que no publicamos su porcentaje: su sitio dice 1% en una página y “hasta 10%” en otra, y ninguna de las dos es el documento contractual. Tampoco localizamos los términos vigentes del programa de Klar —el más reciente que encontramos venció en diciembre de 2024— ni el tope mensual de Santander LikeU.
No confirmamos la anualidad ni el CAT propios de HSBC One Plus, porque su documento de términos no los reporta. No verificamos el texto literal del artículo 7 de la Ley del IVA en fuente primaria: el portal del SAT devolvió error. Y no encontramos un programa de cashback permanente y vigente, documentado por el propio emisor, para Banco Azteca, Broxel, Invex ni Bineo, por lo que no los incluimos.
Este contenido lo revisa el equipo editorial de Pesos Listos antes de publicarse.